Co jsou podílové fondy?

Mnozí konzervativní investoři nechtějí brát vysoké riziko, když investují své peníze. Místo toho, aby se ponořili do hloubky samotného investičního fondu, což může být děsivý skok, raději zvýší úroveň pohodlí tím, že se obklopí dalšími investory. Jejich peníze jsou spojeny dohromady, aby vytvořily kolektivní, diverzifikované investice do podílových fondů.

Co jsou to podílové fondy? Úvěr: shapecharge / E + / GettyImages

Jaké jsou podílové fondy?

Podílové fondy jsou investičními nástroji provozovanými profesionálním manažerem peněz. Společnosti podílového fondu, registrované Komisí pro cenné papíry a burzy USA (SEC) a řízené poradcem registrovaným na burze cenných papírů, kombinují fondy více investorů do společných investic. Každý investor má poměrné vlastnictví kombinovaných fondů prostřednictvím akcií, které jsou sdruženy do portfolia. Investoři nemohou nakupovat akcie podílového fondu ze sekundárního trhu, například burzy. Musí nakupovat akcie přímo z podílového fondu nebo prostřednictvím makléře podílového fondu. Když chce investor své akcie prodat, může je prodat zpět do fondu nebo do makléře fondu.

Podílové fondy Pros

I investoři bez velkého množství peněz mohou obvykle investovat do podílových fondů. Někteří makléři nemají žádnou minimální investici, což umožňuje i začínajícím investorům fušovat do podílových fondů. I když existují rizika spojená s jakoukoli investicí, podílové fondy jsou poměrně nižší než jiné druhy investic, jako jsou akcie a dluhopisy, protože jsou diverzifikovány investice do podílových fondů. Namísto nákupu jednotlivých akcií akcií investovaných do jedné společnosti jsou sdružené zdroje investorů podílových fondů investovány do různorodého spektra společností nebo odvětví. Tato diverzifikace umožňuje investorům vyhnout se nástrahám uvedení všech svých investičních vajec do jednoho košíku. A pokud si investor přeje vykoupit své podílové listy, může tak učinit v kterýkoliv pracovní den a získat jí peníze do týdne. SEC poznamenává, že společnosti podílových fondů musejí zaslat svým investorům platbu do sedmi dnů poté, co odkoupí své akcie.

Podílové fondy Nevýhody

Největší nevýhodou investování do podílových fondů je, že nikdy neexistuje záruka s jakoukoli investicí, kterou realizujete - všechny investice nesou míru rizika. Když investujete do podílových fondů, budete se také dívat na poplatky a výdaje navíc k částce vaší investice. Poplatky mohou zahrnovat poplatky za správu a roční poplatky a další náklady mohou zahrnovat prodejní náklady a provozní náklady. I když váš podílový fond přinese negativní návratnost vaší investice, stále musíte zaplatit poplatky fondu. A nebudete schopni kontrolovat, které investice váš společný fond nebo makléř fondu vytvoří. Jakmile jsou vaše fondy sdruženy s jinými investory ve společném portfoliu, zprostředkovatel fondu určí, jak kombinované zdroje investovat.

Druhy podílových fondů

SEC uvádí čtyři hlavní typy podílových fondů: akciové fondy, dluhopisové fondy, fondy peněžního trhu a cílové fondy. Akciové fondy jsou rozděleny do několika kategorií, včetně příjmových fondů, které provádějí pravidelné výplaty dividend, které doplňují váš příjem, a růstové fondy, které nabízejí vyšší než průměrný potenciální výnos, i když neplatí pravidelně jako fondy příjmů. Fondy dluhopisů se značně liší jak v typu, tak v riziku, jednoduše proto, že jejich cílem je dosahovat vysokých výnosů, které často nese poměrně vysoké riziko. Fondy peněžního trhu jsou typicky nízkorizikové investice, protože investují pouze do krátkodobých, vysoce kvalitních investic. Cílové fondy, nazývané také fondy životního cyklu, jsou strukturovány především kolem specifického cíle - odchodu do důchodu investora. Cílové podílové fondy nabízejí různorodou kombinaci investic, jako jsou akcie a dluhopisy, které se časem mění v závislosti na konkrétní strategii fondu.

Příklady podílových fondů

Podle zprávy společnosti Kiplinger z roku 2018 o žebříčku podílových fondů zaplatil Standard & Poor's 500-akciový index pro své investory v akciových fondech v roce 2017 neuvěřitelných 22% výnosů. Dluhopisový fond jako příklad vysoce výkonných podnikových dluhopisových podílových fondů. Podílové fondy peněžního trhu zahrnují investice do amerických státních pokladních fondů aNÁS.vládních fondů. JPMorgan Smart důchodového fondu důchodů a Vanguard Target důchodového důchodu jsou dva typy cílových dat podílových fondů.