Konvenční půjčka Vs. Úvěr FHA

Federální správa bydlení pomohla po desetiletí méně než zájemcům o hypotéku refinancovat a nakupovat domy. Tradiční úvěry jsou však pro většinu hypotečních zákazníků tradičními půjčkami. Vláda zajišťuje úvěry FHA poskytnuté schválenými věřiteli a kryje je v případě nesplácení dlužníka. Pojištěny mohou být i rizikovější konvenční půjčky, nikoli však federální vláda.

Pár podpisu úvěru FHA úvěr: Goodluz / iStock / Getty Images

FHA nabízí snadnější způsobilost

Úvěry pojištěné s FHA mají ve srovnání s konvenčními půjčkami relativně mírná kritéria kvalifikace:

• Kreditní skóre a úvěrová historie
• Úvěry na hodnotu nebo zálohy
• Poměry dluhu k příjmům

FHA umožňuje kreditní skóre 500 s akontací 10%; a skóre 580 s 3,5 procenty dolů. Maximální hodnota úvěru na hodnotu je 96,5 procenta na refinancích a nákupech. Je to také více odpouštět minulé úvěrové neštěstí, což vám umožní kvalifikovat dříve na nové hypotéky, pokud jste měli konkurs, uzavření nebo jiné závažné úvěrové delikvence. FHA také inklinuje být více tolerantní k vysokým dluhovým zatížením. To obecně dovolí vyšší DTI než konvenční věřitelé.

Konvenční půjčky mají vyšší limity pro poskytování úvěrů

Vyšší částku úvěru můžete získat s konvenčním úvěrem. Konvenční půjčky pro Fannie Mae a Freddie Mac mají úvěrového limitu 417 000 dolarů pro rodinné domy ve většině oblastí země. Oni mají vyšší limity $ 625,500 a $ 938,250 v některých high-cost oblastech země. Úvěry, které překračují limity úvěrů, jsou známy jako jumbo úvěry.

Úvěry FHA nejsou určeny pro špičkové půjčky. Limity úvěrů FHA jsou tak nízké, že dosahují vysoké výše 200 000 USD v oblastech s nízkými náklady v zemi a dosahují až 625 500 USD ve většině oblastí s vysokými náklady. Pouze několik krajů na Havaji má nárok na mírně vyšší limity úvěrů FHA.

Úvěry FHA mají vyšší náklady

Platíte soukromé hypoteční pojištění na konvenční úvěry, pokud máte méně než 20 procent akontace. Platíte za vládní hypoteční pojištění na úvěry FHA, bez ohledu na výši akontace. Hypoteční pojištění sazby se liší podle věřitele a závisí na vašem úvěru funkce a vaše kreditní skóre. Pojištění FHA však obecně stojí více než PMI. Kromě placení pojistné na pojištění hypoték na FHA při uzavření, obvykle platí vyšší sazbu na roční pojistné, podle Bankrate.com.

Úroková sazba úvěru FHA může být nižší než úroková sazba konvenčního úvěru. Nicméně, vyšší náklady na pojištění hypoték FHA mohou kompenzovat konkurenční úrokovou sazbu, takže FHA úvěry dražší získat a platit v průběhu času.

Upisování a financování Turn Times Vary

Soukromí věřitelé dělají FHA půjčky a konvenční půjčky. FHA jednoduše poskytuje věřitelům kvalifikační směrnice a pojistnou smlouvu. Úvěry FHA a konvenční úvěry proto mohou vyžadovat stejný čas na zpracování a uzavření. Objem žadatelů, zdroje věřitele a složitost individuálního úvěrového souboru ovlivňují dobu jeho schválení. Typické uzavření hypotéky trvá 30 až 45 dní, od začátku do konce. Nicméně, to může trvat jak nemnoho jak dva týdny pro hladkou transakci a jak hodně jak dva měsíce nebo více zavřít jestliže tam jsou komplikace.

FHA schválila věřitele a vlastnosti těžší najít

FHA pracuje pouze se schválenými věřiteli. Pokud navíc financujete bytovou jednotku, musí být sdružení vlastníků domů a bytový komplex také schválen FHA. Podívejte se na FHA-schválené věřitelé a FHA-schválené bytové projekty na svých internetových stránkách.